豊後より江戸詰めとなった坂崎磐音（松坂桃李）ら3人組は、道場で腕を磨き合い3年の勤務期間を終えた。琴平（柄本佑）のふたりの妹が磐音と慎之輔（杉野遥亮）に嫁ぎ、かれらは義兄弟となるはずだった。だが、誤解と憶測から3人は殺し合いの運命に操られ、上意討ちで琴平を倒した磐音は、ひとり残された琴平の妹・奈緒（芳根京子）との祝言を挙げることもなく職を辞して江戸に戻った。数年後。江戸の貧乏長屋に暮らす磐音は大家（中村梅雀）に鰻屋の手伝いを紹介されていたが、確実に家賃の得られる両替商の用心棒役を新たに得る。おっとりした彼には無理な仕事、と大家の娘おこん（木村文乃）は心配するが、すぐに腕試しの機会はやってきた。〔121分〕